Введение 2

Глава 1. Общая характеристика операций с валютой и валютного риска 5

1.1 Понятие и сущность валютных операций 5

1.2 Анализ разновидностей операций с валютой 15

1.3 Общее понятие валютных рисков 24

Глава 2. Анализ особенностей валютных операций банка 31

2.1 Нормативно-правовое регулирование валютных операций коммерческого банка 31

2.2 Общие особенности валютных операций коммерческих банков и их отдельных видов 34

2.3 Особенности рисков в банковских операциях с валютой 58

Глава 3. Практическое осуществление валютных операций на примере коммерческого банка 64

3.1 Анализ текущей практики валютных операций в банке ОАО "Московско-Парижский банк" 64

3.2 Пути совершенствования операций с валютой и снижения уровня валютных рисков 69

Заключение 77

Литература: 81

Становление в России высокоэффективной экономики невозможно без развитого финансового рынка, составной частью которого является валютный рынок.

В современном процессе децентрализации внешнеэкономических связей расширяется круг непосредственных участников международных сделок. Коммерческие банки осуществляют международные расчеты и связанные с ними валютные операции на международных рынках. Центральный банк Российской Федерации (ЦБРФ) частично делегирует обязанности по валютному контролю уполномоченным банкам, подтверждая это выдачей лицензий на право совершения операций в иностранной валюте. Уполномоченные банки, являясь агентами валютного контроля, выступают проводниками и гарантами политики ЦБ РФ во всех вопросах, связанных с организацией и осуществлением внешнеэкономической деятельности.

Общая тенденция, характерная для современного состояния рынка банковских услуг, состоит в неуклонном расширении спектра оказываемых услуг в условиях межбанковской конкуренции, что повышает требования к квалификации специалистов.

Современное валютное законодательство РФ включает в себя:

- Федеральный закон от 10 декабря 2003 года № 173-ФЗ "О валютном регулировании и валютном контроле";

- акты валютного законодательства РФ (федеральные законы, которые приняты в соответствии с законом "О валютном регулировании и валютном контроле");

- акты органов валютного регулирования (нормативные правовые акты по вопросам валютного регулирования);

- акты органов валютного контроля (нормативные правовые акты по вопросам валютного контроля).

Помимо указанных нормативных документов организации должны применять международные договоры России в сфере валютного регулирования и контроля. Правда, при условии, что в международном договоре не указано, что для его применения необходимо издание внутригосударственного акта валютного законодательства РФ.

Все акты валютного законодательства РФ и акты органов валютного регулирования должны быть официально опубликованы. В противном случае эти документы применять нельзя. Нормативные акты валютного законодательства применяются только к тем отношениям, которые возникли уже после вступления в силу утих актов.

Если же отношения появились до вступления в силу новых законодательных актов по валютному регулированию и контролю, то положения этих документов применяются только к тем правам и обязанностям, которые возникли после вступления в силу данных документов.

Акты валютного законодательства РФ и акты органов валютного регулирования, которые устанавливают новые обязанности для резидентов и нерезидентов или ухудшают их положение, обратной силы не имеют.

В то же время те законодательные акты, которые отменяют ограничения па осуществление валютных операций или иным образом улучшают положение резидентов и нерезидентов, могут иметь обратную силу, но при условии, что оно прямо предусмотрено в указанных законодательных актах.

18 июня 2004 года вступил в силу Федеральный закон от 10 декабря 2003 года № 173-ФЗ "О валютном регулировании и валютном контроле". В отличие от старого Закона РФ от 9 октября 1992 года № 3615-1 новый Закон значительно расширил права российских участников внешнеэкономической деятельности и заложил основы для дальнейшей либерализации валютных операций.

Закон № 173-ФЗ устанавливает правовые основы и принципы валютного регулирования и валютного контроля в РФ, а также полномочия органов валютного регулирования (ст. 2 Закона № 173-ФЗ).

Кроме того, он определяет права и обязанности:

o органов и агентов валютного контроля;

o резидентов и нерезидентов в отношении владения, пользования и распоряжения валютными ценностями;

o нерезидентов в отношении владения, пользования и распоряжения валютой РФ и внутренними ценными бумагами.

В основу принципов валютного регулирования и контроля заложены следующие положения.

Государство должно обеспечить защиту прав и экономических интересов резидентов и нерезидентов при осуществлении валютных операций. Необходимо исключить любое неоправданное вмешательство государства и его органов в валютные операции резидентов и нерезидентов.

При реализации государственной политики в отношении внешнеэкономической деятельности приоритет должен принадлежать не административным, а экономическим мерам валютного регулирования. Следует сформировать единую внешнюю и внутреннюю валютную политику РФ, а также единую систему валютного регулирования и валютного контроля.

Закон № 173-ФЗ предусматривает многоступенчатую процедуру его введения в действие. Так, в пункте 2 статьи 22 данного документа определен состав органов валютного контроля. Большинство статей Закона № 173-ФЗ заработало 18 июня 2004 года. А вот порядок открытия и использования банковских счетов за рубежом для организаций (ст. 12, абз. 2 п. 2 ст. 14) введен только через год после вступления в силу Закона № 173-ФЗ - 18 июня 2005 года.

В Закон № 173-ФЗ перенесены из Закона РФ от 9 октября 1992 года № 3651-1 некоторые ограничения на проведение валютных операций.

Таким образом, с учетом изменений в российском законодательстве проблема валютных операций банка становится особенно актуальной. Кроме того, в условиях постоянных колебаний курсов валют, актуальной является и проблема валютного риска при осуществлении подобных операций коммерческими банками. Именно исследование указанных проблем станет целью данной работы. Для достижения поставленной цели необходимо решить ряд важных задач:

- Рассмотреть понятие и сущность валютных операций ;

- Провести анализ разновидностей операций с валютой;

- Дать общее понятие валютных рисков;

- Выявить особенности нормативно-правового регулирования валютных операций коммерческого банка;

- Охарактеризовать общие особенности валютных операций коммерческих банков и их отдельных видов;

- Выделить особенности рисков в банковских операциях с валютой;

- Провести анализ текущей практики валютных операций в банке ОАО "Московско-Парижский банк";

- Выделить пути совершенствования операций с валютой и снижения уровня валютных рисков .

Федеральный закон от 10 декабря 2003 года № 173-ФЗ "О валютном регулировании и валютном контроле"

Аганбегян А.Г., Социально-экономическое развитие России. М., 2003

Антипова О.Н. Регулирование рыночных рисков // Банковское дело 1997.№4.

Банковское право Российской Федерации. М., 2006

Гусаков Б. Удельный вес интуиции и профессионального опыта при анализе рискованной информации. // Риск, 1998. № 2-3.

Домбровский А. Кто не рискует - тот не пьет шампанское // Рынок ценных бумаг, 1998. №11.

Дубинин С.К. Политика Банка России в сфере регулирования рисков банковской системы./ Деньги и кредит 1997. №6.

Замуруев А. Минимизировать или управлять? // Риск. 1998. №4.

Иванов Т.А. Ставка на изобилие. - Известия, 2002, № 113

Коротов К.М., Банковское дело и банковские операции. М., 2005

Князев И.А. Некоторые текущие перспективные вопросы политики Центрального банка в области регулирования валютного рынка.// Деньги и кредит, 1999., №1.

Коновалов С.Ф. Об оптимизации состава показателей, характеризующих банковские риски // Деньги и кредит. 1997. №8.

Кочмола К.В. Некоторые вопросы инвестиционной деятельности коммерческих банков: Монография Ростов на Дону, 2005.

Лаврушин. Банковское дело. 2006

Марченко А. Методы борьбы с рисками // Рынок ценных бума. 1995. №23.

Маслеченко. Финансовый менеджмент в коммерческом банке. 2004.

Новое валютное законодательство. М., 2006

Поморин М.А. Управление рисками как составная часть процесса управления активами и пассивами банка // Банковское дело. 1998. №3.

Разумейко О. Ход с козырей. Кредит по пластиковым картам становится доступным. - Известия, 2002, № 168

Редхерд К., Хьюс С. Управление финансовыми рисками. М.: Инфра-М, 1996.

Российская банковская энциклопедия. М., 1995

Рогов М. Управление рисками // Риск. 1995. №4.

Рынок ценных бумаг, №3 2003 г.

Рудько-Селиванов В.В. Региональные особенности проявления банковских рисков // Деньги и кредит. 1997. №7.

Рыночная экономика. Словарь. М., 2005

Сердюкова И.Д. Управление финансовыми рисками. // Финансы. 1995. №12.

Селивановскии А.С. Валютные операции физических лиц // Бухгалтерский учет. 2001. № 15

Селивановскии А.С. Счета резидентов в иностранных банках // Бухгалтерский учет. 2001. № 22.

Симановский А.Ю. Регулирование валютного риска.// Деньги и кредит. 1997. №2.

Соколинская Н. Э. Валютные риски и методы их регулирования // Банковское дело 1998. № 9, 10.

Сорвин С.В. Управление банковскими рисками - региональный аспект // Деньги и кредит 1997. №6.

Срочный рынок:: система управления рисками // Индикатор. 1998. №11 (17).

Суден Л. Валютные операции. 1998.

Супрунович Е.Б. Учет рисков при работе на межбанковском рынке // Деньги и кредит. 1997. №5.

Сухов М.И. Управление банковскими рисками рыночной специализации // Деньги и кредит 1997. №6.

Урскова Л. Наше кредо - максимально снизить риски ля участников торгов и их клиентов // Вестник НАУФОР. 1999. №3.

Усоскин К.В. Коммерческие банки. М., 2004

Финансовый менеджмент: теория и практика. М., 2005

Шоломицкий А.Г., Теория риска: Выбор при неопределенности и моделирование риска. М., 2005

Шипилов А., Логовинский Е. Управление финансовыми рисками в условиях нестабильности экономики. // Вестник НАУФОР. 1999. № 1 (21).

Шапкин А.С., Экономические и финансовые риски: Оценка, управление, портфель инвестиций. М., 2006

Оценка состояния рынка пластиковых карт в России в 2003 г. // ФАС РФ (www.fas.gov.ru)

Примечаний нет.