СОДЕРЖАНИЕ

ВВЕДЕНИЕ

ГЛАВА 1. ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА ОАО «УДМУРТНЕФТЬ»

1.1. Краткая история создания и развития

1.2. Организация финансового менеджмента

1.3. Организация финансовой работы

1.4. Основные экономические показатели хозяйственной деятельности

ГЛАВА 2. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ ДЕНЕЖНЫМИ ПОТОКАМИ ПРЕДПРИЯТИЯ

2.1. Цели и организация управления денежными потоками

предприятия

2.2. Модели и приемы целевого регулирования денежных потоков

2.2.1. Расчет финансового цикла

2.2.2. Методы определения оптимального уровня денежных средств

2.3. Состав и анализ потоков денежных средств по видам деятельности

2.4. Прогнозирование и оптимизация денежного потока

ГЛАВА 3. АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ОАО «УДМУРТНЕФТЬ»

3.1. Структура и динамика балансовых показателей

3.2. Характеристика деловой активности предприятия

3.3. Анализ ликвидности

3.4. Определение рентабельности

3.5. Оценка финансовой устойчивости

ГЛАВА 4. ОЦЕНКА СОСТОЯНИЯ ДЕНЕЖНЫХ ПОТОКОВ ОАО "УДМУРТНЕФТЬ" И РЕКОМЕНДАЦИИ ПО ИХ УПРАВЛЕНИЮ

4.1. Анализ потоков денежных средств ОАО «Удмуртнефть» и рекомендации по их управлению

4.2. Определение финансового цикла и рекомендации по его снижению

4.3. Расчет оптимального уровня денежных средств ОАО «Удмуртнефть»

4.3.1. Модель Баумола

4.3.2. Модель Миллера-Орра

4.4. Прогнозирование и рекомендации по оптимизации денежного потока

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

ПРИЛОЖЕНИЯ

4

6

6

14

21

25

30

30

31

34

36

43

47

54

54

58

61

64

69

73

73

80

83

84

88

92

96

99

101

ВВЕДЕНИЕ

В современных условиях хозяйствования многие предприятия поставлены в условия самостоятельного выбора стратегии и тактики своего развития. Самофинансирование предприятием своей деятельности стало первоочередной задачей.

В условиях конкуренции и нестабильной внешней среды необходимо оперативно реагировать на отклонения от нормальной деятельности предприятия. Управление денежными потоками является тем инструментом, при помощи которого можно достичь желаемого результата деятельности предприятия – получения прибыли. Этими обстоятельствами обусловлен выбор темы исследования.

Цель дипломной работы – в ходе анализа производственно-хозяйственной деятельности исследуемого предприятия разработать рекомендации по улучшению механизма управления денежными потоками.

Объект исследования – процесс движения денежных средств на нефтедобывающем предприятии ОАО "Удмуртнефть".

Предмет исследования - механизм управления денежными потоками на предприятии.

В дипломной работе для выполнения поставленной цели решим следующие задачи: рассмотрим теоретические подходы к понятию и сущности денежных потоков; проанализируем основные методы управления денежными потоками; определим основные показатели, используемые при управлении денежными потоками; на основе анализа показателей разработаем рекомендации по улучшению механизма управления денежными потоками предприятия.

Практическая значимость исследования заключается в разработке конкретных мероприятий по совершенствованию управления денежными потоками на предприятии.

В дипломной работе рассмотрим теоретические вопросы, касающиеся понятия и сущности денежных потоков предприятия, управления денежными потоками на предприятии, роль и значение денежных средств в деятельности предприятия в целом и как наиболее ликвидной части оборотных средств.

Также определим основные методы управления денежными потоками, методы оценки оборачиваемости денежных средств, анализа движения потоков денежных средств, методы расчета основных показателей движения денежных средств.

В практической части приведем пример исследуемого предприятия ОАО «Удмуртнефть», произведем оценку его состояния и движения денежных потоков на предприятии, разработаем рекомендации по совершенствованию управления денежными потоками.

СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

1. Конституция Российской Федерации. – М.: Юридическая литература, 1993. – 64 с.

2. Гражданский кодекс Российской Федерации. Часть первая от 30.11.94г. № 51-ФЗ (в редакции Федеральных законов от 29.07.2004 № 97-ФЗ).

3. Налоговый кодекс Российской Федерации.

4. Об акционерных обществах: Федеральный закон Российской Федерации от 26.12.95г. № 208- ФЗ (в редакции Федеральных законов от 13.06.96 г. № 65-ФЗ, от 24.05.99 г. № 101-ФЗ, от 07.08.01 г. № 120-ФЗ, от 21.03.02 г. № 31-ФЗ, от 31.10.02 г. № 134-ФЗ, от 27.02.03 г. № 29-ФЗ, от 24.02.04 г. № 5-ФЗ, от 06.04.04 г. № 17-ФЗ).

5. О бухгалтерском учете: Федеральный закон Российской Федерации утвержден Приказом Минфина России от 21.11.1996 N 129-ФЗ.

6. ПБУ 4/99 "Бухгалтерская отчетность организации", утвержденного Приказом Минфина России от 06.07.1999 N 43н.

7. Положение по бухгалтерскому учету «Доходы организации» ПБУ 9/99: Приказ Минфина РФ от 06.05.1999 № 32н. // 21 положение по бухгалтерскому учету. М.: Омега-Л, 2004. – с.142-153.

8. Положение по бухгалтерскому учету «Расходы организации» ПБУ 10/99: Приказ Минфина РФ от 06.05.1999 № 33н. // 21 положение по бухгалтерскому учету. М.: Омега-Л, 2004. – с.153-164.

9. Положения по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности, утвержденного Приказом Минфина России от 29.07.1998 N 34н.

10. Гайворонская К.Д., Глухова Л.М. Методические рекомендации по выполнению дипломных работ по специальности «Финансы и кредит». Часть 2. Оформление дипломной работы. – Ижевск, Изд-во ИжГТУ, 2001. – 43 с.

11. Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. – М.: Финансы и статистика, 1996. – 432с.

12. Леонтьев В.Е. Финансовый менеджмент: Учеб. пособие для вузов. – СПб.: ИВЭСЭП: Знание, 2004. – 518 с.

13. Рындин А.г., Шамаев Г.А. Организация финансового менеджмента на предприятии. – М.: Рус. Деловая Лит., 1997. – 352 с.

14. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. – 4-е изд., перераб и доп. – Минск: ООО «Новое знание», 2000. – 688 с.

15. Теория экономического анализа: Учеб. для студентов экон. спец./Баканов М.И., Шеремет А.Д. – 4-е изд., доп. и перераб. – М.: Фин. и статистика, 2002. – 416 с.

16. Финансовый менеджмент: теория и практика: Учебник./Под ред. Стояновой Е.С. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: Издательство Перспектива, 1997. – 574 с.

17. Финансовый менеджмент: Учебник для студентов высш. учеб. заведения; под общ. ред. Самсонов Н.Ф., Баранникова Н.П. – М.: Юнити, 2001. – 495 с.

18. Фомин П.А. Механизм управления уровнем денежных средств в финансовых потоках как способ повышения экономической устойчивости предприятия// проблемы совершенствования в современных условиях. – Пенза: 2000. – ч.2. – С. 109-110.

19. Гриненко Е.А. Денежные потоки – основы системы финансового менеджмента// Консультант директора. – 2002. - №24. – С. 8-10.

20. Ефимова О.В. Анализ платежеспособности предприятий // Бухгалтерский учет. – 1997. - № 7.- С. 70-77.

21. Ефимова О.В. Анализ финансовой устойчивости предприятия // Бухгалтерский учет. – 1997. - №9. – С. 15 - 21.

22. Ефимова О.В. Анализ финансовых результатов и эффективность использования имущества // Бухгалтерский учет. – 1997. - №9,10,11.

23. Ефимова О.В. Финансовый анализ//М.: Бухгалтерский учет.- 1997. – 86 с.

приложений нет